Fiduciary News

Lựa chọn đầu tư bất động sản cho mục đích cho thuê hoặc đầu tư vào quỹ bất động sản

Thêm Bất động sản vào danh mục đầu tư là một cách khôn ngoan để đa dạng hóa, tăng lợi nhuận và phòng ngừa rủi ro lạm phát. Hiện nay, có hai cách phổ biến để đầu tư vào bất động sản, đó là đầu tư vào bất động sản cho thuê và đầu tư vào quỹ tín thác đầu tư bất động sản.

Cách hoạt động

Bất động sản cho thuê

Bất động sản cho thuê là một khái niệm phổ biến mà hầu hết mọi người đều quen thuộc. Trong đó, nhà đầu tư mua bất động sản, chẳng hạn như căn nhà hoặc tòa nhà chung cư, sau đó cho thuê nó lại.

Mục tiêu lý tưởng là thu nhập hàng tháng từ việc cho thuê phải vượt qua chi phí như tiền vay thế chấp, thuế, bảo hiểm, bảo dưỡng, và các khoản chi phí khác. Lợi nhuận từ cho thuê này có thể được sử dụng để tiết kiệm hoặc đầu tư lại vào bất động sản khác. Theo thời gian hoặc sau khi được cải tạo, giá trị của bất động sản cho thuê có thể tăng lên, cả về thu nhập từ cho thuê và giá trị bán.

Quỹ tín thác đầu tư bất động sản

Với REIT, bạn đầu tư vào cổ phiếu của một quỹ tín thác, người sở hữu và quản lý các tài sản bất động sản. Bạn không thực sự sở hữu hoặc có trách nhiệm quản lý bất động sản nào trong quỹ REIT. Thay vào đó, bạn nhận được cổ tức định kỳ khi các tài sản trong quỹ REIT tạo ra lợi nhuận hoặc tăng giá trị.

Nhà đầu tư có thể mua bán cổ phiếu quỹ REIT trên thị trường chứng khoán (đối với các REIT đã niêm yết) hoặc trong giao dịch riêng tư (đối với các REIT chưa niêm yết). So với trái phiếu bất động sản, REIT cũng có độ thanh khoản cao hơn, bởi vì chúng dễ dàng trao đổi trên thị trường thứ cấp.

➔➔➔ Click xem thêm https://www.lullabytrust.org.uk/forums/users/tasoxe/

Điểm tương đồng

Dòng tiền

Nếu đang tìm một khoản đầu tư tạo ra dòng tiền, cả REIT và bất động sản cho thuê đều phù hợp. REIT phải phân chia tỷ lệ các thu nhập chịu thuế cho nhà đầu tư dưới hình thức cổ tức. Vì vậy, REIT mang lại dòng thu nhập thụ động tương đối tin cậy.

Một bất động sản cho thuê cũng là nguồn cung cấp dòng tiền.

Tăng giá

Bất động sản cho thuê và REIT đều là những khoản đầu tư dài hạn ổn, vì chúng mang lại sự tăng trưởng về giá trị. Khi các tài sản này tăng giá, chúng có thể mang lại dòng tiền định kỳ cao hơn. Khi bất động sản được bán, nhà đầu tư thường nhận khoản vốn chủ sở hữu tốt so với thời điểm ban đầu.

Biến động về giá trị

Nếu có tỷ suất lợi nhuận giảm – do chi phí tăng hoặc xu hướng thị trường – nhà đầu tư có thể nhận cổ tức thấp. Nếu REIT giảm giá so với thời điểm mua vào, nhà đầu tư sẽ thiệt hại khi thanh lý khoản đầu tư.

Bất động sản cho thuê dễ bị ảnh hưởng bởi một số yếu tố khác. Giá thuê, tỷ lệ lấp đầy dao động theo thị trường. Ngoài ra, việc tăng thuế bất động sản hoặc chi phí sửa chữa lớn cũng khiến nhà đầu tư thiệt hại.

Đa dạng hóa danh mục đầu tư

Đầu tư vào bất động sản giúp đa dạng hóa danh mục, là sự đảm bảo tốt hơn hình thức tiết kiệm và giúp làm giảm tác động của các yếu tố của suy thoái và lạm phát. Chúng giúp danh mục có bộ đệm tốt hơn trước các biến động khó lường của thị trường, bao gồm cả đầu tư vào nhiều loại hình bất động sản.

Sự khác biệt

Khấu trừ thuế

Chủ sở hữu có thể hưởng nhiều khoản khấu trừ thuế khi trực tiếp sở hữu bất động sản, lãi thế chấp, thuế bất động sản,… Trong khi đó, REIT có các loại khấu trừ thuế này cho nhà đầu tư.

Quyền kiểm soát và thế chấp

Nhà đầu tư không có hoặc ít quyền đối với các bất động sản thuộc quỹ REIT  mà mình đã rót vốn. Do đó, nếu muốn toàn quyền quyết định v, nhà đầu tư nên chọn các bất động sản cho thuê. Ngoài ra, nhà đầu tư dễ thế chấp bất động sản cho thuê.

Chủ động so với thụ động

Bất động sản cho thuê là đầu tư chủ động, trong khi REIT là đầu tư thụ động.

Bất động sản cho thuê yêu cầu cách tiếp cận thực tế và sự chú ý liên tục. Còn REIT cung cấp đầu tư theo kiểu “rót vốn”. Khi đã sở hữu cổ phiếu REIT, không cần phải làm gì khác ngoài việc nhận các khoản cổ tức và xem bất động sản phát triển ra sao.

Tính thanh khoản

Nếu cần thanh lý, REIT có thể dễ dàng hơn so với BĐS cho thuê. Để thanh lý tài sản cho thuê, bạn sẽ cần phải bán đi. Điều này mất thời gian, năng lượng và tiền bạc, bao gồm chuẩn bị và đăng bán căn nhà, chờ khách tới xem. Bạn có thể mất hàng tháng để thanh lý tài sản.

Với REIT, việc này có thể đơn giản hơn. Nếu bạn sở hữu REIT đã niêm yết, bạn có thể thanh lý trong vài phút , miễn là có người mua.

Vốn đầu tư

Bất động sản cho thuê đòi hỏi phải có khoản thanh toán trước và tiền đặt cọc. Nhà đầu tư cũng chuẩn bị một khoản nhất định dự phòng sửa chữa.

Ngoại trừ một số REIT đã niêm yết hoặc quỹ tư nhân đòi số vốn đầu tư tối thiểu, bạn có thể bắt đầu đầu tư REIT chỉ với một số tiền nhỏ.